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Les actions britanniques sont toujours considérées par de nombreux investisseurs comme les options les plus fiables en matière de retraite. Cela est dû à leur nature défensive à long terme et à leur tendance à se concentrer sur les revenus plutôt que sur la croissance.
Récemment, j’ai testé les capacités de sélection de titres de ChatGPT pour voir s’il comprenait ce qui rendait un investissement approprié pour la retraite.
Actions de retraite sélectionnées par l’IA
Voici ce que ChatGPT a dit lorsque je lui ai demandé de recommander cinq actions britanniques pour un portefeuille de retraite. Ses choix étaient assez mitigés :
- M&G
- Tabac britannique américain
- PA
- Groupe bancaire Lloyds
- Participations du Groupe IG
Ce n’est pas exactement la combinaison que je choisirais mais, pour l’essentiel, j’en vois la justification. Donner la priorité à des rendements de dividendes élevés et durables pour garantir un revenu de retraite stable était une décision judicieuse.
Entre les cinq, ils offrent des rendements de 4 % à 9 %, contribuant ainsi à lutter contre l’inflation tout en assurant la stabilité du portefeuille.
Ma principale critique est que trois d’entre eux proviennent du secteur financier, ce qui expose le portefeuille à un risque de volatilité en cas de grave ralentissement économique. De plus, je pense que M&G n’a pas un historique de dividendes suffisant pour un portefeuille de retraite et que la longévité de l’industrie du tabac est discutable.
Qu’est-ce que je changerais ?
Une chose que j’ai apprise de l’IA est de ne jamais lui faire confiance à première vue, car rien ne garantit que les données sont exactes. Même si je devais suivre ses conseils, je ferais des recherches approfondies sur chaque entreprise avant de prendre une décision.
BP et Lloyds sont des choix décents, mais j’échangerais M&G contre l’un ou l’autre Juridique et général ou Groupe Amiralcar ils ont de meilleurs antécédents en matière de dividendes. De plus, je remplacerais British American Tobacco par un stock de biens de vente au détail ou de consommation comme TESCO ou Unilever.
Le groupe IG a des références en matière de dividendes décentes, mais j’opterais pour des actions plus diversifiées avec des rendements similaires. La fiducie de placement immobilier (REIT) Propriétés de santé primaires (LSE : PHP) mérite d’être pris en considération, offrant une exposition à deux secteurs manquants mais critiques : l’immobilier et la santé.
Revenu stable
Avec un rendement de 7,3 %, il se situe parmi les actions à dividendes les plus rémunératrices du marché. FTSE250. Les paiements s’appuient sur un historique de 20 ans et ont augmenté à un taux annuel moyen de 3,5 %.
L’un des principaux attraits des REIT est l’exigence réglementaire de distribuer 90 % des bénéfices aux actionnaires. Même si cela limite le financement de la croissance, cela réduit la volatilité et augmente les chances de revenus stables.
Veuillez noter que le traitement fiscal dépend de la situation individuelle de chaque client et peut être sujet à changement à l’avenir. Le contenu de cet article est fourni à titre informatif uniquement. Il ne s’agit pas d’un conseil fiscal et ne constitue pas non plus une quelconque forme de conseil fiscal.
Le secteur immobilier britannique comporte néanmoins des risques notables, comme en témoigne le déclin de 32,3 % du secteur des soins de santé primaires au cours des cinq dernières années. Une inflation obstinément élevée a freiné la croissance au Royaume-Uni, augmentant les coûts de développement immobilier et rognant les bénéfices.
Si cela continue et que les taux d’intérêt restent élevés, cela pourrait entraîner une baisse des taux d’occupation des REIT, mettant ainsi en péril leurs versements de dividendes. Même si l’accent mis sur les soins de santé atténue quelque peu le risque, cela mérite d’être reconnu.
Dans l’ensemble, je pense qu’il s’agit d’une action britannique intelligente à considérer pour un portefeuille de retraite, avec une proposition risque/récompense convaincante à long terme.
