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Il y a eu près de 150 réductions de dividendes à travers le monde. FTSE100 au cours de la dernière décennie. Ce n’est pas un problème pour les investisseurs à long terme Coca-Cola HBC (LSE : CCH), Systèmes BAEou Alliance Witan avons dû endurer.
Au Coca Cola embouteilleur, les paiements aux actionnaires ont augmenté chaque année depuis 2014. Les dividendes annuels de BAE ont augmenté de manière constante depuis avant le millénaire.
Mais le fonds d’investissement Alliance Witan fait sortir les deux sociétés de l’eau. Les dividendes annuels augmentent chaque année depuis plus de 50 ans (58 ans pour être précis).
Les dividendes ne sont jamais garantis. Malgré leurs bons résultats, même ces actions du FTSE 100 et ces fonds d’investissement pourraient décevoir les chasseurs de revenus passifs si une crise économique survenait.
Mais étant donné les perspectives de plus en plus incertaines, je pense que chacune de ces actions à dividendes de premier ordre mérite une attention particulière.
Confiance maximale
Commençons par Alliance Witan. Comme un autre fonds d’investissement Footsie Fiducie d’investissement F&C – qui a également augmenté régulièrement ses dividendes depuis plus d’un demi-siècle – les dividendes sont soutenus par sa vaste diversification sectorielle et régionale.
Au total, la fiducie détient des actions dans 223 actions mondiales différentes. Ses avoirs sont très variés, allant des actions technologiques américaines Nvidia au producteur d’énergie français Énergies totales et banque indienne HDFC. Il dispose également d’une grande quantité d’actions défensives (19 % de l’ensemble du portefeuille) pour offrir une stabilité accrue des dividendes.
Pour 2025, le rendement du dividende d’Alliance Witan s’élève à 2,2%, en dessous de la moyenne de l’indice de 3,2%. Mais à mon avis, cela est plus que compensé par le potentiel de croissance plus explosive des versements. Les récompenses en espèces ont grimpé de 13,9 % en moyenne au cours des cinq dernières années.
Gardez à l’esprit qu’une pondération à 100 % en actions la rend exposée à la volatilité des marchés boursiers.
Géant de la défense
Les dividendes de BAE Systems ont été protégés au fil des années par la stabilité à long terme des dépenses de défense. Tout au long de l’histoire, la « défense du royaume » a été la priorité numéro un de tout pays.
La société FTSE 100 a parfaitement exploité cela avec son large portefeuille de technologies leaders du marché. Il s’agit du plus grand entrepreneur européen en matière de défense, dont les produits et services sont essentiels aux grandes puissances militaires, notamment aux États-Unis et au Royaume-Uni.
Les revenus futurs pourraient être menacés si les finances publiques occidentales continuent de se détériorer, ce qui exercerait une pression sur les budgets de la défense. Mais à mesure que le paysage géopolitique devient plus dangereux, je suis convaincu que les dépenses en armement devraient continuer à atteindre de nouveaux records, ce qui entraînerait une hausse des bénéfices et des dividendes de BAE.
Les distributions annuelles ont augmenté de 8 % en moyenne depuis 2019. Pour 2025, le rendement en dividendes de l’entreprise est de 2 %.
Embouteilleur de Coca
Malgré la menace d’une concurrence féroce, Coca-Cola HBC a quand même augmenté rapidement ses dividendes au fil du temps. C’est un record que je compte poursuivre, c’est pourquoi je possède le producteur de boissons gazeuses dans mon propre portefeuille d’actions au Royaume-Uni.
Le Coca Cola, Lutinet Fantaisie L’embouteilleur opère dans le secteur hautement défensif des biens de consommation de base. Mais comme le montre cette petite sélection de noms, ce n’est pas le seul facteur favorable à la croissance régulière de ses dividendes. Les marques de l’entreprise restent populaires tout au long du cycle économique, ce qui lui permet d’augmenter ses prix pour accroître ses bénéfices (et les paiements aux actionnaires), quelles que soient les conditions économiques.
L’embouteilleur compte 750 clients fidèles en Europe, en Afrique et en Asie. Cela inclut une forte exposition aux marchés émergents et en développement, où la forte croissance des ventes contribue à allumer un feu sous les dividendes.
Les versements en espèces ont augmenté en moyenne de 10,7 % au cours des cinq dernières années. Le rendement du dividende de Coca-Cola HBC pour 2025 est de 3 %.
